投資信託 基準価格:投資信託で資産運用(ファンド,株,債券も)

2008年6月30日

ここでは、投資信託における基準価格を説明します。

基準価格とは、投資信託を購入、または換金する時の基準となる価格で、1口もしくは1万口あたりの時価、つまり純資産総額(資産から負債を引いた額)を用いて算出されています。

毎営業日ごとに、純資産総額を全受益権口数で割った数値で、投資信託の基準価格は算出されます。

東京証券取引所が15時に閉まった後から基準価格の計算は始まり、19時には決定します。

この基準価格と言うのは、投資信託を購入する上で、最も投資家の目を引く項目の一つです。

値段が高いか安いかと言うのはとても重要なところなので、商品価格と同様、当然と言えば当然ですね。

投資信託は、そういった事もあってでしょうか、個人投資家が購入しやすいように、かなり抑え目な基準価格になっています。

大体、基準価格1万円前後という投資信託が多いようです。

投資信託の基準価格が変動する場合としては、

　海外の株式や債券を組み入れた投資信託において為替相場が上下動した
　同様に債券を組み入れた投資信託で債券の値段が変わった
　株式投資信託において、ファンドに組み入れた銘柄の株価が変動した

そして投資している銘柄が倒産してしまった時です。

基準価格は、このように常時変動しているので、申込み時点では正確な購入価額が不明です。

とはいえ、新聞やインターネットなどで前日の基準価格の確認はできるので、それを参考に購入判断ができます。